Trading

Si hojeas el libro Trading Between the Lines: Pattern Recognition and Visualization of Markets de Elaine Knuth, podrías confundirlo con un libro sobre arqueología y meteorología, con una dosis de mitología. En una mirada más cercana, es una descripción colorida de un método de trading.

El Valle de los Reyes y el Lugar de la Verdad son necrópolis egipcias. Los antiguos egipcios ya le han dado al mundo las magníficas pirámides.

¿Qué información ofrecen a los operadores del mercado?

Elaine Knuth usa el Valle de los Reyes para describir el mercado cuando descansa y se regenera para continuar una tendencia. Es visible en gráficos de marcos de tiempo más altos. El Lugar de la Verdad se refiere al cuadro de tiempo inferior del Valle de los Reyes. Según ella, la acción detallada del precio generalmente muestra una congestión de amplio rango antes de una fuerte ruptura que reanuda la tendencia.

Valley of the Kings y Place of Truth son conceptos que describen un estado de mercado y no son métodos de trading directos. Para operar con él, necesitamos la ayuda de otra herramienta de analisis.

Congestión seguida de una fuerte ruptura. ¿Qué indicador operativo funciona bien para rastrear la congestión y encontrar rupturas?

Mi respuesta es Bandas de Bollinger.

Estudio: Cómo operar con las bandas de Bollinger

REGLAS OPERATIVAS: REYES, VERDAD, BANDAS DE BOLLINGER

ESTRATEGIA DE OPERATIVA EN LARGO

  1. La EMA de 40 períodos está por encima de la EMA de 200 períodos en el marco de tiempo más alto
  2. El precio cae en la zona entre los dos EMA (Valle de los Reyes)
  3. Compre cuando el precio cierre por encima de la Banda de Bollinger superior (20, 2) durante dos barras consecutivas en el marco de tiempo inferior (Lugar de la verdad)

ESTRATEGIA DE OPERATIVA EN CORTO

  1. La EMA de 40 períodos está por debajo de la EMA de 200 períodos en el marco de tiempo más alto
  2. El precio sube en la zona entre los dos EMA (Valle de los Reyes)
  3. Venda cuando el precio cierre por debajo de la Banda de Bollinger inferior (20, 2) durante dos barras consecutivas en el marco de tiempo inferior (Lugar de la verdad)

REYES, VERDAD, BANDAS DE BOLLINGER EJEMPLOS DE TRADING

OPERACION GANADORA – TENDENCIA ALCISTA

Aplicamos este método real en el Straits Times Index de Singapur. El panel superior muestra el gráfico semanal con las dos EMA para definir el Valle de los Reyes. El panel inferior muestra el gráfico diario con las Bandas de Bollinger.

  1. El precio cayó en la zona entre los dos EMA en el Valle de los Reyes. Así que volvimos nuestra atención al marco de tiempo más bajo.
  2. En el gráfico diario, el precio se movió lateralmente entre la Banda de Bollinger superior y el promedio móvil. Eventualmente, el precio estalló por encima de las Bandas de Bollinger y una resistencia de doble techo.
  3. La Banda de Bollinger inferior proporcionó un nivel seguro para una orden de stop-loss inicial.

OPERACION PERDEDORA – TENDENCIA BAJISTA

Este gráfico muestra los dos marcos de tiempo de iShares GSCI Commodity-Indexed Trust.

  1. El precio subió por encima de la EMA 40 hacia el Valle de los Reyes en el gráfico semanal.
  2. En el gráfico diario, el precio rompió por debajo de las Bandas de Bollinger y nos dio una señal corta. Sin embargo, el empuje hacia abajo no atravesó el nivel de resistencia desde un mínimo anterior.
  3. Inmediatamente después de nuestra entrada, los precios subieron hasta tocaar la Banda de Bollinger superior. Fue el comienzo de un mercado lateral prolongado para este ETF de productos básicos.

REVISIÓN: TRADING CON REYES, VERDAD Y BANDAS DE BOLLINGER

El Valle de los Reyes y el Lugar de la Verdad son nombres memorables para un enfoque operativo de marco de tiempo múltiple. Llevan a casa el concepto de regeneración de tendencias y ofrecen una forma confiable de participar en una tendencia a largo plazo.

Sin embargo, la acción del precio dentro del Valle de los Reyes es normalmente errática. Espere una ruptura decisiva antes de ingresar al mercado. Nuestros ejemplos operativos también mostraron cómo los niveles de soporte y resistencia pueden ayudar a identificar mejores rupturas.

Cuando opere en el Valle de los Reyes, recuerde que “más tarde siempre es mejor que antes”. De lo contrario, podría quedar atrapado en los numerosos movimientos falsos. Esta es también la razón por la que nuestras reglas operativas solicitan dos cierres más allá de las Bandas de Bollinger.

Con las entradas de patrón de precios, podemos usar un stop de configuración de barras en el otro extremo de la barra. Sin embargo, en este caso, es más inteligente colocar unstop mas amplio. Recuerde que estamos tratando de sacar provecho de una tendencia a largo plazo. Haga que la operación valga la pena dejando correr las ganancias.

Elaine Knuth aplicó este método operativo como una estrategia de solo largo plazo. Creo que esto se debe a que se centró en las tendencias seculares que tienden a subir. A pesar de esto, encuentro que los conceptos también son útiles en las tendencias bajistas.

En lugar de las Bandas de Bollinger, las brechas de ruptura y los patrones de gráficos clásicos en el gráfico de marco de tiempo más bajo también son excelentes para encontrar entradas operativas.