Trading

El viernes, los inversores vendieron acciones, bonos, bitcoin y oro después de que unos sólidos datos de empleo aumentaran las probabilidades de subidas de tipos de interés por parte de la Reserva Federal, mientras Wall Street lidiaba con la debilidad de las acciones relacionadas con la inteligencia artificial (IA). El S&P 500 cayó un 2,64%, registrando su peor jornada desde octubre. El índice entró en terreno negativo en el cómputo semanal y puso fin a una racha de nueve semanas de ganancias. El Nasdaq Composite, de fuerte componente tecnológico, cayó un 4,18%, su peor día desde abril de 2025. [...]

Esto es completamente normal en los mercados de futuros, y lo que estás observando es uno de los conceptos más importantes en el análisis del flujo de órdenes (*order flow*) y en el *trading* profesional. He aquí el motivo por el que observas una fuerte actividad vendedora mientras el precio sube (y una fuerte actividad compradora mientras baja): 1. Creadores de Mercado / Proveedores de Liquidez Constantemente venden cuando el mercado muestra fortaleza (sube) y compran cuando muestra debilidad (baja). Su función es proporcionar liquidez en ambos lados del mercado. Cuando el mercado experimenta un fuerte repunte alcista, venden [...]

En un evento de gran relevancia académica y financiera, nuestro Director Gerente, Sr. Alan Dell, fue invitado como conferencista principal en la ceremonia de posgrado de la Universidad Católica de Guayaquil. Durante su intervención, el experto impartió una completa masterclass sobre los mercados de futuros, acciones, opciones y criptomonedas. Con su característico estilo claro y profundo, Dell desglosó los conceptos fundamentales y avanzados de estos instrumentos financieros, conectando la teoría con ejemplos prácticos del mercado actual. La audiencia, compuesta por egresados, profesionales y entusiastas de las finanzas, siguió con gran atención cada una de sus explicaciones. La masterclass abordó [...]

En un episodio reciente del podcast *Rich Habits* titulado «169: Nuestra estrategia favorita de ingresos pasivos (2026)», el coanfitrión Austin Hankwitz calificó las opciones call cubiertas (*covered calls*) como «una de las estrategias con opciones más sencillas en el mundo de la inversión» y «el dinero más fácil de conseguir que existe». Su prueba: «Entre 2024 y 2025, he generado más de 18.000 $ en ingresos por primas con mis aproximadamente 200 acciones de Tesla». Así es como funciona esta operación, tomando como ejemplo su caso con Tesla. La mecánica, en términos sencillos Usted posee al menos 100 acciones [...]

Los precios del cobre están escalando a un ritmo que obliga a los mercados globales a replantearse el futuro de las materias primas industriales. Lo que antaño se movía en gran medida al compás de la demanda del sector de la construcción y de los ciclos manufactureros, está siendo ahora reconfigurado por la inteligencia artificial, los conflictos geopolíticos, la electrificación y profundas carencias estructurales. Esta semana, los precios del cobre en la Bolsa de Metales de Londres (LME) se dispararon por encima de los 14.000 dólares por tonelada, mientras que los futuros del cobre en el COMEX superaron los [...]

El trading agresivo con opciones en las acciones del sector de semiconductores está generando un diferencial de volatilidad que los operadores están aprovechando para mantener una postura alcista en el sector que experimenta el mayor repunte, al tiempo que cubren simultáneamente los riesgos en el mercado general. La operación es bastante sencilla: vender protección contra caídas en los valores de semiconductores —donde la volatilidad es costosa— y comprar protección contra caídas en el S&P 500 —donde resulta relativamente barata—, dado que esta semana el índice VIX ha tocado sus niveles más bajos en tres meses. He aquí por qué [...]

Todo el mundo lo ha visto suceder. Algo se rompe y los traders experimentados comienzan a desmoronarse y a echarlo todo a perder en el fragor de la operativa. Probablemente usted mismo lo haya experimentado en persona más de una vez. Los traders minoristas y los traders profesionales suelen seguir caminos diferentes hacia el fracaso de sus mentes altamente entrenadas. Pero en el estado de pérdidas y ganancias (P&L) de ambos, el resultado aparece en números rojos. El trader minorista suele llegar al juego del trading con una falta de tolerancia al riesgo de capital (que se manifiesta como [...]

Parece tan ilógico. ¿Cómo es posible que el mercado de valores de EE.UU. esté batiendo récords cuando los precios de la gasolina siguen siendo elevados, los hogares estadounidenses sienten menos confianza en la economía y la guerra con Irán continúa? Pero para Wall Street, todo termina remitiendo a una pregunta diferente y fundamental: ¿Cuánto dinero están ganando las empresas? Y, en este momento, están ganando tanto que los inversores están dispuestos a pagar precios más altos que nunca por adquirir una participación en las empresas estadounidenses. Ha sido un trayecto turbulento para los inversores; muchos de ellos pudieron haber [...]

El floreciente mercado de la IA está impulsando la demanda de litio. El año pasado, los centros de datos que alimentan a los chatbots y otras aplicaciones provocaron un aumento asombroso en la demanda de baterías de fosfato de hierro y litio, las cuales ayudan a proporcionar el suministro de energía estable que requieren estas instalaciones. Estas baterías —que son mucho más grandes que sus contrapartes de iones de litio utilizadas en los vehículos eléctricos (VE)— alimentan los llamados Sistemas de Almacenamiento de Energía en Baterías (BESS, por sus siglas en inglés). Estas centrales energéticas están proliferando rápidamente en [...]

Actualmente, un ejecutivo en Lima o Bogotá ya puede abrir una cuenta de inversión en línea, elegir entre opciones sobre acciones de Apple, Amazon o NVIDIA, o sobre índices bursátiles de Estados Unidos, como el S&P 500, el Nasdaq-100 o el Dow Jones, y participar directamente desde su computadora en un mercado que durante generaciones estuvo dominado casi exclusivamente por operadores profesionales. Ese cambio constituye un hito importante. Sin embargo, las inversiones en los mercados de derivados, especialmente en opciones, no son una vía rápida hacia el éxito económico: exigen conocimiento, disciplina y constancia. Los derivados son contratos concebidos [...]

En una decisión histórica que marca el cambio más significativo en las regulaciones del trading minorista en un cuarto de siglo, la Comisión de Bolsa y Valores (SEC) ha aprobado oficialmente la eliminación de la regla del "Pattern Day Trader" (PDT). Esta medida, finalizada el 14 de abril de 2026, otorga una aprobación acelerada a la propuesta de la FINRA para reformar la Regla 4210. Al suprimir el requisito obligatorio de un patrimonio mínimo de 25.000 dólares, la SEC ha desmantelado efectivamente la "barrera de acceso" que ha restringido a los inversores minoristas con cuentas pequeñas desde el año [...]

El indicador CRT (Candle Range Theory) es un potente concepto de acción del precio que ha ganado popularidad entre los operadores de futuros, divisas (forex) e índices que utilizan la plataforma NinjaTrader. En esencia, la CRT considera cada vela en un marco temporal superior como un rango de negociación autónomo. El máximo de la vela se convierte en el Máximo CRT (un potencial techo de liquidez), mientras que el mínimo representa el Mínimo CRT (un suelo de liquidez). Acumulación, Manipulación y Distribución Este enfoque, arraigado en los principios del *Inner Circle Trader* (ICT) y en la estructura de mercado [...]