Trading

El actual mercado alcista del S&P 500 cumple oficialmente cuatro años el lunes 12 de octubre de 2026, registrando una increíble ganancia acumulada de aproximadamente el 119 % desde que tocó fondo en 3.577,03 puntos el 12 de octubre de 2022. Históricamente, superar el umbral de los cuatro años es un indicador de impulso muy significativo, aunque la trayectoria del mercado más allá de este punto varía considerablemente. Contexto histórico: Alcanzar el hito de los 4 años El repunte actual es solo el séptimo mercado alcista desde 1957 (año en que el índice adoptó su formato de 500 valores) [...]

Los mercados energéticos mundiales atraviesan un periodo prolongado de elevada volatilidad, tanto en el mercado del crudo como en el de los productos refinados, a raíz de los importantes conflictos en Ucrania y en Oriente Medio. Todo apunta a que la volatilidad de los precios del crudo y de los productos refinados seguirá aumentando, lo que genera oportunidades para la gestión del riesgo de precios en los mercados de futuros y opciones. Productos de futuros de referencia —como el crudo WTI de CME Group, la gasolina RBOB de Nueva York y el diésel ULSD del puerto de Nueva York— [...]

La mayoría de los operadores no necesitan una nueva configuración de trading. Lo que necesitan es dejar de operar cinco de ellas. Llevo operando a tiempo completo desde 1998 y he sido rentable todos los años, excepto el primero. Casi todo lo que realmente marcó la diferencia en ese tiempo fue una cuestión de resta: algo que dejé de hacer, dejé de observar o una operación que dejé de realizar. Así que aquí tienes siete lecciones en unos 10 minutos de lectura. No hay indicadores ni patrones que no hayas visto antes. La mayoría de ellas te parecerán más [...]

Nvidia Corp. ha presentado un nuevo sistema de seguridad de inteligencia artificial de doble capa que, según afirma, habría evitado la reciente y sonada vulneración de Hugging Face por parte de los modelos de IA de OpenAI. El gigante de los semiconductores, que ha estado ampliando rápidamente su oferta de productos más allá de los chips, está lanzando dos herramientas de seguridad de software de código abierto que pueden ejecutarse en su hardware. Estas herramientas están diseñadas para controlar en tiempo real a qué pueden acceder los agentes de IA y detenerlos cuando infringen las normas. Si los laboratorios [...]

AI Strategy Builder es un sistema conversacional para el desarrollo de estrategias integrado en NinjaTrader Desktop. Usted describe las entradas, salidas y reglas de riesgo de una estrategia en lenguaje sencillo; el sistema genera y compila el código de NinjaScript por usted y, a continuación, ejecuta una prueba retrospectiva (*backtest*) en la misma ventana. Puede perfeccionar la estrategia continuando la conversación. Beta AI Strategy Builder se está lanzando mediante un despliegue beta gradual. Se prevé añadir funcionalidades y mejoras adicionales antes de un lanzamiento general en una futura versión de NinjaTrader. Al tratarse de una función en fase beta, [...]

Si hubiera invertido 1.000 dólares en el índice Nasdaq Composite el 10 de marzo de 2000, su inversión no habría recuperado su valor inicial hasta el 23 de abril de 2015. Esto supone aproximadamente 15 años de rentabilidad negativa, lo que pone de relieve el impacto potencialmente devastador de comprar acciones en el punto álgido de una burbuja. Este ejemplo es relevante porque el Nasdaq y el S&P 500 se encuentran nuevamente cerca de sus máximos históricos, impulsados ​​por la inteligencia artificial (IA) generativa. Analicemos los paralelismos históricos entre el auge actual y la burbuja de las puntocom de [...]

Operar bajo los efectos de la emoción es un estado psicológico de frustración emocional en el que las pérdidas sucesivas merman la capacidad de tomar decisiones racionales, llevando al operador a abandonar sus reglas establecidas y a ejecutar operaciones impulsivas de alto riesgo. Originada en la terminología del póquer —donde un jugador alterado juega de forma temeraria tras una mala racha o una derrota inesperada—, la emoción en los mercados de futuros y financieros representa un colapso total de la ejecución disciplinada. Cuando un operador entra en este estado, el marco analítico basado en datos, necesario para desenvolverse en [...]

Si pregunta a cualquier operador de futuros con experiencia cuál ha sido su secreto para el éxito, es muy probable que responda: "Sigo una rutina estricta de gestión de riesgos en cada operación". Proteger el capital disponible para operar es fundamental; no puede operar si agota su cuenta. Por eso es importante elaborar y seguir un plan de gestión de riesgos coherente al operar con futuros. Debido al mayor apalancamiento que ofrecen los futuros, incluso pequeños movimientos de precios pueden generar ganancias o pérdidas significativas. Ser consciente del riesgo potencial es solo el comienzo. Los operadores pueden gestionar y [...]

Si opera con opciones y está considerando los futuros, las diferencias prácticas se reducen a cinco aspectos: cómo aporta el capital, si el tiempo juega en su contra, qué sucede al vencimiento, cómo tributan y cuándo puede operar. Los futuros no tienen prima, ni *theta* (valor temporal), ni asignación. Tampoco tienen un límite de pérdidas a la baja en una posición larga, ya que no hubo ninguna prima que estableciera dicho límite. Cabe aclarar que este texto está redactado desde la perspectiva de los futuros. Por lo tanto, léalo como una guía de los cambios que implica el cambio [...]

Los alcistas del oro regresaron con fuerza en agosto. Luego, los vendedores aparecieron justo a tiempo y empujaron los precios de vuelta hacia un nivel que los compradores estaban esperando. El oro (GC=F) ha estado cotizando en torno a uno de los conceptos más simples del análisis técnico: el nivel del 50% de retroceso (o punto medio). Tras un movimiento importante, los operadores suelen esperar a que el precio retroceda un 50%, ya que es ahí donde la relación riesgo-beneficio puede volverse atractiva de repente: se puede entrar cerca de ese nivel y salir rápidamente si este no se [...]

Ya es posible operar con futuros de índices bursátiles E-nano. Con una décima parte del tamaño de nuestros futuros Micro E-mini, estos nuevos contratos sobre cuatro índices de referencia clave están diseñados para una gestión precisa del riesgo y una mayor eficiencia del capital. Ahora puede ajustar progresivamente sus posiciones durante 23 horas al día, lo que le permite calibrar su exposición a la renta variable con la flexibilidad que exigen los mercados activos. Conozca los tamaños de contrato de los futuros E-nano sobre el S&P 500, el Nasdaq-100, el Russell 2000 y el Dow Jones Industrial Average.   [...]

Una de las mejores formas de aprender sobre el trading es leer los escritos de operadores exitosos. En nuestro artículo anterior, presentamos algunas ideas clave de Mark Minervini, uno de los protagonistas de la serie *Market Wizards*. En este artículo, analizaremos a otra figura destacada de dicha serie: Linda Raschke. En su entrevista para *Market Wizards*, Linda compara el aprendizaje de los mercados con aprender a tocar el piano: requiere práctica y el deseo de seguir mejorando. Según ella, una de las satisfacciones de ambos ámbitos es que, si bien nunca alcanzamos la perfección, nos motiva la oportunidad de [...]